权益类资产在投资领域中占据着重要地位,它主要包括股票、股票型开放式基金、阳光私募产品、股指期货等。那么,权益类资产究竟具有哪些作用呢?
首先,权益类资产具有较高的长期收益率。以我国主要大盘指数沪深300和中盘指数中证500为例,沪深300指数自2002年1月设立以来,截至2018年8月31日,复合年化回报为6.27%;中证500自2005年1月设立以来,截至2018年8月31日,复合年化回报为13.02%。综合来看,权益类资产的平均年化回报在10%左右,处于较高水平。
其次,波动是权益类资产最重要的外部特征。股票指数是上下波动的,特别是在局部时间段内波动很大。这种波动性既带来了投资机会,也带来了风险。投资者需要正确看待和应对这种波动,才能在权益类资产投资中取得良好收益。
再次,长期来看,股票指数收益曲线总体向上爬升。股票指数向上,来源于股票对应企业的价值创造,其本质是企业利润的增长。在此期间,价格之所以不停出现波动,反映的是投资者对企业的估值变化或投资情绪变化。因此,如果投资者忽略或承受波动,长期投资指数权益类资产,大概率能够获得上市企业的长期利润增速。
综上所述,权益类资产在资产配置中具有重要作用。长期投资权益类资产,有望获得较高的回报,并实现资产保值增值。但同时,投资者也需要关注权益类资产的波动性,学会正确应对和把握市场变化,以降低投资风险。
在实际投资过程中,投资者可以结合自身的风险承受能力、投资目标和期限,选择适合自己的权益类资产进行配置。对于缺乏投资经验和时间的投资者,可以考虑借助专业投资平台或咨询专业人士,以获取更好的投资建议和风险管理。
总之,了解权益类资产的作用,善于把握市场机遇,合理配置权益类资产,将有助于投资者在复杂多变的市场环境中实现财富增长。
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